過去幾年來，金融科技的發(fā)展在全球范圍內(nèi)備受矚目。在美國這樣金融體系已經(jīng)相當(dāng)完善的市場，出現(xiàn)了以學(xué)費(fèi)分期的校園貸為主營業(yè)務(wù)的SoFi 以及為網(wǎng)商提供貸款的Kabbage等獨(dú)角獸。

同樣，科技也正在倒逼國內(nèi)傳統(tǒng)金融業(yè)革新，并催生了新型的金融業(yè)態(tài)。包括人工智能（AI）、區(qū)塊鏈（Blockchain）、云計算（Cloud Computing）、和大數(shù)據(jù)（Data）等在內(nèi)的新時代四大核心金融科技，正推動科技觸碰到金融真正的核心。

在中國，金融科技正在扮演越來越重要的角色。沒有被充分滿足的消費(fèi)金融需求、不夠健全的信用體系、迅猛發(fā)展的數(shù)據(jù)挖掘和處理能力以及領(lǐng)先于全球的移動互聯(lián)網(wǎng)市場，使金融科技在中國獲得了巨大的發(fā)展機(jī)遇。

當(dāng)前，金融+科技發(fā)生“核聚變”后正釋放出巨大的能量。據(jù)艾瑞統(tǒng)計，2017 年我國互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融放貸規(guī)模已達(dá)43847 億元。艾瑞預(yù)測，未來幾年消費(fèi)金融放貸規(guī)模仍將維持高速增長，2018-2021 年未來 4 年復(fù)合增速超 80%。受益于消費(fèi)需求爆發(fā)，2018年消費(fèi)金融規(guī)模有望接近十萬億。

金融科技中國樣本引關(guān)注

值得一提的是，隨著移動互聯(lián)網(wǎng)的迅猛發(fā)展，中國金融科技企業(yè)有了更多創(chuàng)新空間。事實(shí)上，金融科技中國樣本已引來全世界密切關(guān)注。

就消費(fèi)金融而言，中國有著龐大的人口基數(shù)，而移動端可以隨時隨地對消費(fèi)者的消費(fèi)需求產(chǎn)生回應(yīng)，加上科技發(fā)展重塑風(fēng)控，這些與未被滿足的龐大需求產(chǎn)生碰撞，互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融便應(yīng)運(yùn)而生。

中國消費(fèi)金融的發(fā)展有著鮮明的中國特色，“中國居民消費(fèi)支出連年攀升，但中國消費(fèi)占GDP的比率與世界平均水平還相差甚遠(yuǎn)，再加上二胎政策放開之后所帶來的新一輪人口紅利，中國消費(fèi)市場潛力巨大。

如美國消費(fèi)金融產(chǎn)業(yè)在歷經(jīng)了70余年的發(fā)展后，信貸人口滲透率高，占比超過八成，這得益于消費(fèi)觀念的轉(zhuǎn)變、法律監(jiān)管和配套措施的成熟、科技進(jìn)步等原因。

相較于美國的高滲透率水平，我國信貸人口滲透率則明顯不足。截至目前，中國消費(fèi)占GDP的比率較低，且與世界平均水平存在20個百分比的差距。除了社會觀念和頂層設(shè)計外，過去傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的服務(wù)能力有限也是造成這一現(xiàn)狀的重要原因?？梢姡覈男刨J人口覆蓋率相對于發(fā)達(dá)國家還有很大的上升空間。

如今，我國經(jīng)濟(jì)正面臨戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型，以往依靠投資驅(qū)動來拉動經(jīng)濟(jì)增長的模式進(jìn)入了瓶頸。在政府大力引導(dǎo)消費(fèi)驅(qū)動拉動經(jīng)濟(jì)增長的當(dāng)下，政策也正向消費(fèi)金融傾斜。消費(fèi)已成為經(jīng)濟(jì)增長第一驅(qū)動力。

信用卡代償迎來新藍(lán)海

據(jù)了解，在消費(fèi)金融市場呈現(xiàn)出爆發(fā)式增長的情況下，如今銀行和互金平臺均達(dá)成了高度的一致和默契。不論是網(wǎng)貸平臺的個人信用借款、分期服務(wù)，還是商業(yè)銀行的信用卡、信用貸款，都在圍繞個人消費(fèi)金融服務(wù)大做文章。

業(yè)內(nèi)專家認(rèn)為，隨著新生代消費(fèi)者規(guī)模的壯大和消費(fèi)者的消費(fèi)習(xí)慣及消費(fèi)觀念的轉(zhuǎn)變，再加之消費(fèi)金融相關(guān)配套服務(wù)的成熟，中國未來的信用卡消費(fèi)市場將繼續(xù)保持高速增長，為中國信用卡代償行業(yè)的發(fā)展打下良好的發(fā)展基礎(chǔ)。

央行統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，截于2017年末，銀行卡授信總額為12.48萬億元，同比增長36.58%；銀行卡應(yīng)償信貸余額為5.56萬億元，同比增長36.83%。

可見，商業(yè)銀行對個人用戶的貸款結(jié)構(gòu)也在不斷調(diào)整，更多地向信用類消費(fèi)貸款遷移。與此同時，信用卡代償這一構(gòu)建在信用卡生態(tài)之上的商業(yè)模式正迎來一個新的藍(lán)海。

此前于2007-2016年，中國信用卡存量增長了5倍，從2007年的0.9億張增長至2016年的4.7億張，用戶消費(fèi)活躍度不斷增加，信用卡逐漸成為消費(fèi)者消費(fèi)的主要手段之一。

艾瑞表示，按照銀行信用卡生息資產(chǎn)規(guī)模估算，2017年信用卡代償市場容量在2.71萬億元左右，并預(yù)計在未來三年間保持38.6%的年化復(fù)合增長率。從目前的市場發(fā)展情況來看，2017年信用卡代償?shù)馁J后余額規(guī)模在870億左右，對市場容量滲透率在3.2%左右，行業(yè)還處于能力建設(shè)的階段，整體發(fā)展空間巨大。

不過，艾瑞分析也指出，信用卡代償對其藍(lán)海的滲透，需要經(jīng)歷用戶充分認(rèn)知、市場參與者充分競爭、監(jiān)管逐步落地等過程。對現(xiàn)有參與者而言，不斷驗證自身風(fēng)控模型為行業(yè)規(guī)模爆發(fā)積累經(jīng)驗是這一發(fā)展階段的重點(diǎn)所在。